降准来袭 如何打理钱袋子

　　中国人民银行决定，自2015年4月20日起下调各类存款类金融机构人民币存款准备金率1个百分点。据了解，这是时隔近7年央行的再次大幅降准，调整幅度为2008年11月金融海啸后之最。

　　那么，这样的调整，对于普通老百姓的理财来说，又会带来什么样的影响呢？ ■信息日报记者黄培红/文

　　银行理财产品收益率将下调

　　据悉，此次存款准备金率下调，各金融机构在央行存储的准备金就可以减少，市场资金面相对宽裕。省内某国有银行理财经理徐婷分析认为，降准对银行理财的可配置资产会产生重要影响，会导致理财可投资资产的减少和资产收益率的下降，反过来会倒逼银行理财收益率的下降。

　　记者走访省内多家银行发现，目前在售的3个月以内短期产品，预期年化收益率在4.8%~5.2%左右；6个月左右的中期产品，预期年化收益率在5.4%左右。“目前，此次降准还未在理财产品的收益率上有所反应。”多家银行工作人员说。

　　“从过去降准的经验看，在降准启动3个月之后的银行理财收益率会出现下降，1年期平均降幅在1%左右。”徐婷认为，受资金面宽裕的影响，银行所设计的理财产品收益率会呈现下调趋势。

　　互联网理财收益率持续走低

　　除银行理财产品外，互联网金融投资产品也受到不少市民的青睐。记者对比10款互联网产品发现，目前这些产品的7日年化收益率最高为6.074%，其次是5.023%，这两款产品的收益率超过了5%；其他产品的收益率在4.448%~4.81%，而且这两天仅有一款产品的收益率呈上涨趋势，不过涨幅也仅0.67%。

　　“降准也将对互联网金融产品收益率产生影响。”徐婷说，虽然目前这类产品收益水平短期内还没有非常明显的下跌，但长期预计将持续走低，这些产品的收益率未来可能会维持在4.5%左右。

　　建议

　　选择长期产品可提前锁定收益

　　对于中老年市民来说，国债和定期存款是他们首选。“一般来说国债利率的调整跟随存款利率的调整。”徐婷介绍说，此次虽然是大幅降准，但并未影响存款利率，所以正常情况下，下个月发售的国债利率还将维持原有水平不会进行调整。

　　“升存短，降存长。对于普通投资者来说，还是这个原则，既然未来政策预期是降准降息趋势，就应该当机立断选择长期产品，从而锁定收益。”徐婷认为，降准带来的是市场流动性放松，对于理财市场最直观的影响就是收益率的下行。在收益率进入下行周期预期下，不管是银行理财产品、互联网理财产品还是定期储蓄，建议选择投资期限相对较长、预期收益率又较高的产品，从而锁定较高的投资收益。