银行大额存单“叫好不叫座”？

　　从6月15日9家银行发行首期大额存单开始，到上周，首家外资银行宣布发行大额存单，这一新品种已成为多家银行的重要产品之一。

　　不过，最近记者调查发现，不少银行的大额存单销售并没想象中那么好，各家银行销售量分化也比较明显。有的银行已经连续发行了多期大额存单，而有的才发行了一期产品。甚至有银行到目前为止，还没有发行过针对个人客户的大额存单。

　　“各家银行对资金的需求状况不一样，特别是目前流动性十分充裕的背景下，银行对大额存单的销售热情冷热不均，也是可以想见的。”杭城一家股份制银行的“个金部”负责人告诉记者，整体来看，目前银行大额存单可能没有想象中那么热销，但未来肯定会成为银行的重要产品。

　　调查

　　营业部工作人员不知道是否有产品卖

　　“你们这里有大额存单吗？”

　　“有吗？我问问其他人看！”“不清楚啊，你到总行去咨询一下吧！”

　　近日，记者对杭城多家银行进行了随机调查，发现大额存单并没有出现热销情况，许多银行营业部工作人员甚至都不知道是否有产品销售。

　　杭州联合银行中山支行的工作人员在查询一番后，告诉了记者一个总行的电话。记者打通电话后被告知，目前产品只有三年期的，但是否能够购买，要向上级领导汇报后才能决定。

　　记者在萧山农商银行新城支行网点查询时，工作人员告诉记者，他们从9月28日开始发行第一期个人大额存单。“目前一年期的利息是2.48%，两年期的是3.3%，这两个期限的产品还有。另外，三年期的卖光了。”

　　记者本来以为这是第二期产品，谁知工作人员说，这还是第一期的。一位工作人员告诉记者，“这些产品收益水平虽然比存款高一些，但与同期限理财产品相比差距还是比较大的，因此客户购买不并积极。”

　　记者又到旁边的农业银行询问，大堂经理告诉记者，他们的三年期产品利率3.29%。“每次发行的产品期限不一样的，目前只有这一个期限的产品。”

　　记者又询问了浙商银行、宁波银行等多家中小银行，这些银行都只发行了一期产品。

　　“现在流动性充裕，银行根本不缺钱，因此不大会用过高的利率来吸引客户。”一位股份制银行的资深理财经理告诉记者，“在最早发行的时候曾有客户来咨询过，但好像购买的人很少。”

　　不过也有一位银行人士表示，各家银行情况不一样，以其所在银行为例，“我们银行已经发行了好多期了，许多喜欢存款的老年人还是比较喜欢这个产品的！”

　　此外，光大银行在发行首期大额存单产品后，自10月29日起定在每周四滚动发行。招商银行也开始在每周二和周五滚动发行。

　　分析

　　为何个人购买兴趣不高？

　　“第一个原因是起点高，但收益率不高。”银行理财专家给记者分析了大额存单叫好不叫座的三个原因。“以一年期产品为例，多家银行最新发行的大额存单产品利息都在2.1%左右，这与多数银行实际执行的定期存款2%的利息相比优势并不大，更不用说还有很多理财产品收益都在3%以上呢。”他分析，30万元的起点对于绝大多数理财产品而言也够了，即使是保本保息的理财产品也比这个利率水平高，拥有30万元的客户基本都有较强的理财意识了，除非是极度风险厌恶者，否则都不会选择大额存单。

　　第二个原因是流动性差。虽然很多银行允许个人大额存单提前支取，但投资者可能会有一定的利息损失。而要解决流动性问题，只有待全国银行间同业拆借中心第三方平台开发完成后，将来大额存单产品才可以通过第三方平台进行流通转让。“未来这个情况会改善，但短期来看，这也是制约大额存单的一个重要因素。”

　　最后，从银行的角度看，在连续降息、降准的大背景下，银行自身对资金的需求并不旺盛。而央行宣布从今年9月15日起改革存款准备金考核制度，由现行的时点法改为平均法考核，也大大降低了银行的揽储压力。不过，“随着12月份即将到来，资金面可能会再度紧张起来，下个月大额存单也许会发行得更多一些”。

　　展望

　　发行机构增多，未来还是有戏的

　　近日，汇丰银行（中国）有限公司宣布，开始在北京、上海、广州和深圳面向个人投资者发行首期大额存单，由此成为首家发行个人大额存单的外资银行。

　　汇丰中国首期发行的个人大额存单提供三个月和12个月两种期限选择，年化利率分别为1.595%和2.175%，个人认购起点金额为30万元人民币。根据央行最新的基准利率计算，两种期限的大额存单均较基准利率上浮45%。

　　此外，上周二，台州银行发行了第二批大额存单，共发行一个月、六个月、一年、十八月和五年五个期限品种，其中五年期存单的利率高达5.08%。

　　当前存款基准利率不断走低，大额存单业务或能成为银行释放揽存压力的出口之一。不但发行的银行越来越多，产品的期限种类也越来越丰富。“作为重要的存款类产品，大额存单丰富了个人投资者的选择，更好地满足了投资者对资产配置的流动性管理需求。此外，大额存单发行主体拓展至外资行，为这一市场引入了更广泛的参与者。”汇丰中国副行长兼零售银行及财富管理业务总监李峰表示。

　　“大额存单销售已经成为我们银行差异化产品体系的一部分。”杭城一家股份制银行“个金部”的负责人表示，经过一段时间的推广，未来会有更多银行加入大额存单的发行队伍，发行频率、密度将进一步加大。“一旦大额存单能够自由流通，在理财产品收益率下降的背景下，它可能会更受一部分对资金安全性要求较高的客户青睐，市场热度还将慢慢升温。”